El fondo principal del ano pasado suele convertirse en el fondo promedio del proximo. Estudios de Morningstar y otros han mostrado este patron por decadas. Entonces, si perseguir rendimientos no funciona, como encuentras realmente fondos mutuos excelentes?
La respuesta rara vez involucra bolas de cristal o consejos calientes. Involucra una pequena lista de rasgos que los grandes fondos comparten durante largos periodos.
Esta guia recorre esa lista y nombra algunas opciones conocidas que suelen cumplir los criterios. El rendimiento pasado no garantiza resultados futuros, asi que usa esto como un marco de pensamiento, no como una lista de compras.
Nuestras Mejores Opciones
Estos fondos comunes de bajo costo aparecen en listas profesionales porque cumplen la mayoria de los rasgos abajo. No son recomendaciones personalizadas.
- Cuenta de corretaje: Robinhood para acceso facil a ETFs y fondos indice sin comisiones
- Indice del mercado total: Fidelity ZERO Total Market Index Fund (FZROX)
- Pilar del S&P 500: Vanguard 500 Index Fund Admiral Shares (VFIAX)
- Exposicion internacional: Vanguard Total International Stock Index Fund (VTIAX)
- Fondo amplio de bonos: Schwab U.S. Aggregate Bond Index Fund (SWAGX)
Cada uno tiene tarifas bajas, amplia diversificacion y una larga historia que te permite estudiar la estrategia.
Robinhood
Robinhood
Robinhood is a trading platform that brings stocks, ETFs, options, futures, prediction markets, crypto, and retirement accounts together in one app.
Standout feature
One platform for stocks, ETFs, options, futures, prediction markets, and crypto
Fees
$0 commission on stocks, ETFs, and options.
Pros
Zero-commission trading on stocks, ETFs, and options
Cons
Best perks (high APY, lower margin rates) require Gold subscription ($5/month)
Los Cinco Rasgos de Fondos Mutuos Excelentes
No hay formula perfecta, pero la mayoria de fondos respetados comparten estas cinco cualidades.
Ratio de Gastos Bajo
Las tarifas son la unica variable del fondo que puedes predecir con certeza. Un fondo al 0.05% deja mas en tu cuenta que uno al 1.0%, ano tras ano.
La mayoria de fondos excelentes mantienen tarifas bajo el 0.20%. Los fondos indice suelen estar entre 0.00% y 0.10%.
Amplia Diversificacion
Un fondo con 500 a 3,000 acciones reduce la posibilidad de que una mala empresa hunda tus rendimientos. Los fondos de un solo sector o pais pueden moverse mas fuerte en ambas direcciones.
Para la mayoria de holdings centrales, amplio equivale a mas seguro en periodos largos.
Historial Largo
Los fondos con 10 o mas anos de historia te dan datos a traves de mercados alcistas y bajistas. Un fondo de 3 anos no ha sido probado por una caida real.
La historia no predice el futuro, pero revela como se comporta la estrategia bajo estres.
Estrategia Consistente
Los fondos excelentes se apegan a su enfoque declarado. Un fondo de valor de gran capitalizacion que de repente carga acciones tecnologicas especulativas deberia preocuparte, no impresionarte.
Revisa el prospecto y el reporte anual para ver si sigue haciendo lo que prometio.
Eficiencia Fiscal
Los fondos que negocian menos generan menos eventos gravables. Los fondos indice y ETFs suelen ganar aqui, especialmente en cuentas sujetas a impuestos.
En una cuenta protegida como 401(k) o IRA, la eficiencia fiscal importa menos porque la cuenta misma protege las ganancias.
Como Comparar Dos Fondos Lado a Lado
Usa una herramienta gratis de cualquier broker o Morningstar. Escribe dos simbolos y mira ratio de gastos, rendimiento a 10 anos, cantidad de holdings y ratio de rotacion.
Un fondo con 800 holdings y 4% de rotacion es muy diferente a uno con 40 holdings y 80% de rotacion. Ambos pueden ser excelentes pero cumplen roles distintos.
Si un fondo cuesta 0.05% y otro 0.85% con rendimientos similares a largo plazo, el barato suele ganar.
Donde Comprar Estos Fondos
La mayoria de planes 401(k) laborales ofrecen 10 a 30 opciones. Fuera de eso, necesitas una cuenta de corretaje.
Muchos inversionistas usan apps modernas por la interfaz simple. Nuestra resena de Robinhood entra en detalle sobre lo que la plataforma soporta para ETFs y fondos.
Busca un broker que ofrezca operaciones sin comisiones en la mayoria de ETFs y una lista sin tarifas para fondos mutuos tradicionales. Ambos pueden ahorrar dinero real con el tiempo.
Fondos Activos que Aun Valen la Pena
La mayoria de fondos activos rinden menos que su indice despues de tarifas. Algunos pocos vencen al mercado en periodos largos.
Fondos con gerentes que invierten su propio dinero, tarifas razonables bajo 0.60% y filosofia clara pueden ganar un lugar en un portafolio. La vara es solo mucho mas alta que antes.
Nunca compres un fondo activo solo porque tuvo un buen ano. Busca historial de 10 anos contra su referencia, despues de tarifas.
Banderas Rojas Comunes
Varias senales de alerta aparecen en fondos que decepcionan a los inversionistas.
Cambio Reciente de Gerente
Si el gerente que construyo el historial se fue, el fondo es esencialmente nuevo. Espera unos anos antes de juzgar al reemplazo.
Cargas de Venta o Tarifas 12b-1
Las cargas frontales del 3% al 5% son comunes en fondos vendidos por asesores comisionistas. Rara vez califican como excelentes para inversionistas individuales que pueden elegir sus propios fondos.
Mucho Marketing Despues de un Ano Caliente
Los fondos se anuncian mas fuerte tras anos buenos para atraer dinero nuevo. Para cuando salen los anuncios, las ganancias faciles pueden haberse ido.
Base de Activos Pequena
Los fondos bajo $50 millones a veces cierran porque no pueden cubrir costos operativos. Quedarte con fondos sobre $1 mil millones evita este riesgo.
Construir un Portafolio Alrededor de Fondos Excelentes
La mayoria de inversionistas a largo plazo van bien con solo tres o cuatro fondos. Un fondo de acciones de EE.UU., uno internacional y uno de bonos cubren la mayoria del mundo.
Agregar una pequena porcion de un fondo inmobiliario o de baja capitalizacion puede mejorar la diversificacion, pero es opcional. La simplicidad suele vencer a la complicacion.
Aporta regularmente con transferencias automaticas, ignora el ruido de corto plazo y reequilibra una vez al ano. Esa receta ha construido muchas cuentas de jubilacion.
Preguntas Frecuentes
Son siempre excelentes los fondos indice?
Los fondos indice suelen cumplir con tarifas bajas y diversificacion, por eso aparecen tanto. No son automaticamente perfectos. Un indice mal elegido puede aun exponerte a alto riesgo, como un indice de un solo pais emergente. Ajusta el indice a tus metas.
Cuantos fondos mutuos deberia tener?
La mayoria de inversionistas estan bien con tres a cinco fondos. Tener 15 fondos suele crear superposicion y complejidad sin agregar diversificacion. Un portafolio simple es mas facil de reequilibrar y de mantener durante caidas.
Deberia vender un fondo que tuvo un mal ano?
Un mal ano no es senal de venta fuerte por si solo. Revisa si la estrategia aun tiene sentido y si el gerente es el mismo. Si las respuestas son si, mantener suele ser mejor que vender en un valle.
Cual es la diferencia entre fondos mutuos y ETFs?
Los fondos mutuos fijan precio una vez al dia despues del cierre. Los ETFs se negocian como acciones todo el dia con precios cambiantes. Los ETFs tienden a ser mas eficientes en impuestos, mientras los fondos mutuos tradicionales funcionan bien en cuentas de jubilacion donde aportas con horario.
